назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [ 76 ] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114]


76

ЧАСТЬ II Установочные наборы 7-Bells: Инструменты...

Уровень сопротивления располагается на отметке, соответствующей целому числу 200 (2).

Цена совершает разрыв канала (3) как раз на отметке 200. После длинного расширяющегося бара (4) наблюдается «дыра в стене», указывающая на завершение ралли.

ТРЕЙДИНГ И УПРАВЛЕНИЕ ПОЗИЦИЕЙ

(РИСУНОК 8.10)

«Дыра в стене» (3) указывает на сильный уровень сопротивления для растущей цены вблизи отметки 230. Растяните сетку Фибоначчи через всю площадь ралли. Заметьте, что 38%-ый уровень отката согласуется с гэпом (2), восходящей линией канала (1) и поддержкой целого числа. Четырехкратное подтверждение пересечением увеличивает вероятность прибыльной позиции, открытой вблизи цены 200, но цена никогда не достигает этой отметки. Восходящий канал нарушается, а рынок разворачивается, отталкиваясь от уровня 201.

Две 60-минутные свечи (4) указывают на тестирование «Двойного Дна» с небольшим откатом на 5-минутном графике. Агрессивные трейдеры могут открывать позиции по этим моделям, но stop-ордера на ограничение убытков должны быть выставлены под уровнем 200, а возможно, и ниже минимальной отметки на уровне 198.

Следующий сигнал на открытие позиции появится, когда цена достигнет линии канала и пересечет гэп. Это также завершит формирование модели первого подъема (8), образованную пятью ценовыми барами. Такая рыночная ситуация позволит осуществить трейд вблизи отметки 205 со stop-loss-op дером ниже старого минимума на отметке 201. Следующий откат цены происходит на уровне 210 (6) и обеспечивает несколькими благоприятными возможностями для открытия позиций. Соотношение доходность/риск несколько ухудшается, но длинная свеча, исходящая из минимума на уровне 201, и первый подъем (8) обеспечивают позицию новым уровнем поддержки.

Ралли, которое берет начало на отскоке цены, формирует вложенную пятиволновую структуру (7).

Глава 8 Dip Trip (кратковременное погружение)

РИСУНОК 8.10

RealTick® ©1986-2000. Все права защищены. Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

• Длинные свечи в диапазоне 201-215 и 211-222 дают благоприятные условия для закрытия позиций. Кроме того, они обеспечивают и хорошими возможностями для открытия новых позиций.

• Цена повторяет гэп (5) непосредственно над «дырой в стене». Внезапный рост цены способствует прекращению ралли, так как происходит быстрое заполнение гэпа на излет.

ДОХОДНОСТЬ/РИСК

Многие свинг-трейдеры затрудняются просчитать соотношение доходность/риск для дорогостоящих акций. Выставление stop-loss-ордеров в 5 пунктах от точки входа является идеальным для акций, стоимость которых превышает $200. Контролируйте риски,



сокращая размер открытой позиции на управляемых уровнях. Остерегайтесь глубоких откатов, которые резко уменьшают размер прибыли позиции и обдумывайте новый вход в рынок, как только удостоверитесь в сохранности импульса. Переходите к рассмотрению ценовых графиков во временных рамках, на порядок меньших искомых, и изучайте детально 60-минутные модели. Основные зоны застоя на уровнях 212 и 224 обеспечивают благоприятными возможностями для трейдинга с минимальным риском потерь с осуществлением сделок по 5-минутным графикам.

ГЛАВА

COILED SPRING

(ЭФФЕКТ

СПРУЖИНИВАНИЯ)

СВОЙСТВА

Рынок постоянно циркулирует между взрывным характером сильной активности и состоянием относительного спокойствия. Такой естественный пульсирующий характер рынка между его «вдохом» и «выдохом» позволяет цене шаг за шагом преодолевать новые уровни, тщательно их тестировать, а затем устремляться вверх или разворачиваться обратно вниз в предварительно означенные территории рыночного пространства. По мере развития цикла в направлении свежего импульса, на «ландшафте» ценового графика появляются сигналы, которые улавливаются свинг-трейдерами и используются ими для идентификации пробуждающихся тенденций, в то время как основная часть рыночной толпы дожидается более поздних сигналов от рынка.



МЕХАНИЗМ ТРЕЙДИНГА

Рынок изменяет свой характер, как только его участники теряют доверие к существующему направлению движения цены. При этом вступает в силу негативная обратная связь, которая выстраивает сужающийся ценовой диапазон, находящий свое отражение во многих популярных графических моделях. «Треугольники», «Флаги», «Вымпелы» - все они демонстрируют подобное, лишенное направления, хаотическое колебание цены между определенными границами. Снижение волатильности также инициирует психологическое состояние толпы и механизм движения цены, что порождает сигнал «coiled spring» (эффект спружинивания).

Многие прогнозируемые ценовые диапазоны никогда не появляются в определенных классических моделях, поэтому свинг-трейдеры должны постоянно, на основе своих наблюдений за графиками, определять, какие из благоприятных условий для трейдинга действительно имеют место быть. Один из самых эффективных методов анализа больше внимания уделяет исследованию зоны застоя ценовых баров, а не ценовому диапазону, как таковому. Эта пустая зона указывает на новые тенденции и идентифицирует точки входа в рынок с минимальными рисками потерь. Установочный набор «coiled spring» находит такие почти неуловимые области посредством анализа семи последних баров (метод NR7).

Этот очень слабый сигнал представляет собой самый узкий диапазон последних семи баров. Ценовой бар, непосредственно следующий за NR7, очень часто инициирует значительное расширение ценовых диапазонов. Когда цене не удается совершить сильный выпад немедленно, прорыв ее может все равно произойти через 1-3 бара. Иногда появление другого NR7 при следующем баре (NR7-2) дает более сильный сигнал, так как шансы на быстрый прорыв цены растут.

После того как зона застоя абсорбирует нестабильность предыдущей тенденции, начинает формироваться новая тенденция. Новый импульс либо продолжает тенденцию, либо способствует ее развороту. Указывать на начало таких активных рыночных условий может отдельный расширяющийся ценовой бар. Установочный набор «coiled spring» делает попытку осуществления новых позиций именно в тот момент, когда рынок переходит в активную фазу развития. Благоприятные возможности для трей-

РИСУНОК 9.1

Акции Adept Technology нарисовали серии сигналов «coiled spring* за пятимесячный период времени. Дни, характеризующиеся узким ценовым диапазоном, инициируют установочные наборы, предлагающие вполне прогнозируемые надвигающиеся движения цены. Некоторые ценовые бары моментально ведут к значительным ралли, в то время как другие предваряют лишь однодневные отклонения от господствующей тенденции. Всегда рассматривайте узкие ценовые диапазоны в контексте господствующей тенденции рынка и развития ценовой модели. Проделывайте подобный анализ перед каждым входом в рынок.

Daily tRigntj ADTK - ADEPT TECHNOLOGY Bar 2000

Jan Feb Mar Apr May Jun

RealTick® ©1986-2000. Все права защищены. Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

динга зависят от низкой волатильности и узкого диапазона ценовых баров, характеризующих завершение зоны застоя рынка. Однако для успешной торговой позиции требуется также тщательный предварительный анализ, выявляющий направление ценового движения и точный момент открытия/закрытия позиции.

Как можно раньше старайтесь определить характерные свойства ценового диапазона и ждите снижения волатильности рынка.

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [ 76 ] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114]