назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [ 54 ] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114]


54

уменьшая риск потерь и позволяя быстро выходить из рынка. Закрытие позиции вслед за прорывом цены на высоких объемах и откат к трендовой линии также укрепляет успех торговой операции.

Неудавшиеся модели обеспечивают участников рынка благоприятными возможностями для трейдинга с гораздо более высоким уровнем доходности, чем книжные ценовые прорывы, благодаря тому что им удается склонить толпу двигаться по неправильному пути. Большинство участников рынка прекрасно понимает, как работают неудавшиеся модели, но теряется, как только цена начинает вести себя неожиданным для них образом. Они застывают, словно лань, ослепленная прожекторами, как только начнет выявляться неудавшаяся модель. И так продолжается до их полной капитуляции. Именно поэтому такие противоположные установочные наборы демонстрируют результаты, очень сильно зависящие от нескольких ложных движений.

ИНДИКАТОРЫ

Для того чтобы поддержать ценовые модели качественным анализом, необходимо умение правильно построить и управлять индикаторами. Используются индикаторы в виде «сыворотки истинности» для подтверждения или опровержения многообещающих установочных наборов. Подключайте их должным образом к каждому временному диапазону удержания позиции и вступайте в единоборство с рыночной толпой.

ТАКТИКИ С ПРИМЕНЕНИЕМ ПОЛОС БОЛЛИНДЖЕРА

Привлекательность полос Боллинджера для трейдеров заключается в двух очень важных характеристиках. Во-первых, полосы Боллинджера (BBs) демонстрируют основные оси трендов/боковых диапазонов, подобно тому как это делают цена или средние

скользящие. Во-вторых, при своем движении они то сужаются, то расширяются. И взаимодействие упомянутых свойств полос Боллинджера определяет уникальные модели, по мере того как ценовые бары, развивая свое движение, проходят сквозь те или иные границы. Особенно хорошо работают с полосами Боллинджера японские свечи. Так, например, «дожи», соударяющиеся с сужающимися полосами, дают эффективный сигнал на краткосрочный разворот цены.

Полосы Боллинджера (BBs) реагируют на движение цены своими изгибами и поворотами. Эти волнообразные движения предугадывают, как далеко может распространиться тенденция, прежде чем силы распределения вернут ее к центральной оси. Между направлением цены/полосы и сужением цены/полосы развивается сложный комплекс взаимодействий. Например, развитие тенденции останавливается, когда сужающиеся полосы Боллинджера уходят в противоположном направлении. Необходим большой практический опыт для выявления окончательного воздействия этих полос на цену, но они заслуживают приложенных усилий. Полосы Боллинджера указывают на скрытый характер ценовых колебаний значительно лучше, чем это делают другие инструменты, и сразу дают знать, приоткрыта или заперта та самая заветная дверь, за которой таятся прибыли.

Полосы Боллинджера могут колебаться между взаимосвязанными минимумами и максимумами и затем откатывать на уровни коррекции с тем, чтобы начать движение в новой тенденции. Или же они могут выявить боковой диапазон цен своими ненаправленными извилистыми движениями. Движение быстро затухает, когда цена увеличивается и достигает опускающейся полосы или когда цена при своем падении достигает, наоборот, растущей полосы Боллинджера. Полосы Боллинджера могут носить боковой характер распространения как при боковом ценовом диапазоне, так и в трендовом рынке. Цена часто терпит неудачу при попытке достичь нового максимума или минимума, пока полосы Боллинджера, расширяясь, не укажут путь цене. В большинстве случаев время открытия/закрытия позиции полосы Боллинджера предсказывают точнее, чем цену.

Наблюдая наметанным глазом за массивными полосами в режиме реального времени, трейдеры делают свои прогнозы относительно того, какое давление со стороны покупателей или про-



давцов необходимо, чтобы вывести их за пределы массива. Особенно хорошо полосы Боллинджера работают при втором тестировании ценой важных уровней максимумов или минимумов. Когда рынок в конце концов совершает прорыв, расширяющиеся ценовые бары достигают границ полос Боллинджера, и зона застоя формирует «Флаг» до тех пор, пока полосы Боллинджера позволят развить дальнейшее ценовое движение. Полосы сужаются вокруг сужающихся ценовых баров в боковом диапазоне. Здесь рекомендуется применять метод NR7 для прогнозирования будущей позитивной обратной связи.

Полосы Боллинджера дают ранний сигнал на изменение тенденции рынка. Резкое движение цены способствует расширению полос Боллинджера. Когда такой активный рынок входит в боковой диапазон, полосы начинают сужаться по направлению к цене. С течением времени «двери» полос Боллинджера закрываются перед быстро движущейся в вертикальном направлении ценой. Практический опыт дает возможность свинг-трейдерам определить тот промежуток времени, который необходим для прогнозирования и соответствующего планирования позиций до того, как полосы сузятся.

Мощные покупки и продажи могут вывести цену за пределы полос Боллинджера. Даже длинные ценовые бары в экстремальных условиях способны выйти за пределы полос. Основные торговые тактики подсказывают, что сильные развороты цены зачастую следуют за разрывом этих ведущих полос. Однако торговать против них очень рискованно, так как рынок может предпринять короткие серии волатильных колебаний прежде, чем наступит разворот. Учтите, что подобное поведение цены редко наблюдается при внутридневной торговле, за исключением утренней сессии сразу после открытия рынка.

Снижайте риск потерь, переходя к рассмотрению рынка во временных рамках, на порядок ниже искомых, и ждите разворота цены для того, чтобы осуществлять трейдинг на контртренде. Шансы на успех повышаются, если ценовые бары вырываются и к другим видам уровней поддержки/сопротивления, что позволяет получить подтверждение пересечением для уровней открытия позиций. В течение трейда предпринимайте все меры предосторожности. Если цена возвращается в пределы, ограничивающие полосы Боллинджера, основная тенденция может быстро возобновиться, пока откат сгенерирует другие сигналы разворота. Найди-

РИСУНОК 5.22

Верхняя полоса Боллинджера растет, собираясь протестировать внутридневной максимум, в то время как акции Worldcom начали падать в цене. Такая резкая дивергенция указывает на окончательный ценовой прорыв после того, как развернется уже от нижней полосы Боллинджера. Исследуйте наклон полосы в момент, когда ценовой бар вернется для тестирования важного уровня максимума или минимума. Часто он дает информацию о времени и силе, необходимой для того, чтобы «протолкнуть» цену сквозь уровень поддержки/сопротивления.

Intraday (Right) WCOM - WORLDCOM INC (5-Mm) Bar DN (P=13) UP (P-13) MA(P=13)

605 6Я6

1400 15 00 10 00 11 00 12 00 13 00 14 00 15 00 10 00 11 00 12 00 13 00

RealTick® ©1986-2000. Все права защищены. Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

те «завесу из темных облаков» или одиночную свечную модель, заполняющую любой ценовой разрыв, который был создан ценовым баром, вырвавшимся за пределы полосы. Подобный комплексный установочный набор для открытия позиции может привести к неожиданным прибылям, если умело управлять позицией.

13-барные полосы Боллинджера со стандартным отклонением 2 работают с очень высокой степенью точности в условиях



внутридневного трейдинга. Комбинируйте их с набором 5-8-13-бар-ных простых средних скользящих для подкрепления потока информационных данных. Применяйте средние скользящие для определения силы тенденции, а полосы Боллинджера - для идентификации длины каждого ценового бара. На новых максимумах или минимумах мощное ценовое движение будет сворачиваться в пространство между 5-барным МА и внешней полосой, в то время как все три средних скользящих будут направлены вверх и будут указывать направление тенденции. Как только цена начнет понижаться, полосы начнут сужаться и давать сигнал на изменение рыночных условий, а средние скользящие будут указывать на откаты и на новые уровни поддержки/сопротивления. В конечном счете полосы изменят направление, средние скользящие развернутся, и цена прорвется по направлению к другим экстремальным точкам.

Свинг-трейдеры не слишком активно применяют в своей работе полосы Боллинджера. Выстраивайте стратегии, позволяющие открывать контртрендовые позиции на одной полосе, а закрывать - на другой. Такие установочные наборы по свинг-позициям строятся на ценовых колебаниях, амплитуды которых несравнимы с тем размахом ценового движения, на котором строятся позиции на прорыв в экстремумах полос. Центральная полоса представляет собой естественную преграду, которую обязательно нужно учитывать при расчете соотношения доходность/риск. Убедитесь в том, что безопасный выход из рынка вблизи этой центральной точки также дает возможность зафиксировать прибыли, ради которых действительно стоит входить в рынок.

Не забывайте, что все полосы Боллинджера претерпевают динамичные изменения, реагируя на цену, что обеспечивает непрерывной обратной связью, способной смещать цель позиции, переоценивая ее с появлением каждого нового ценового бара. Различные эксперименты с этими действенными индикаторами помогают свинг-трейдерам прогнозировать будущее поведение цены. Чем длиннее путь цены в боковом диапазоне, тем уже становятся полосы Боллинджера. Для самих полос Боллинджера изменение тенденции впервые начинается с разворота полосы, самой близкой к предыдущей тенденции цены. Так, например, когда восходящая тенденция идет вдоль верхней полосы Боллинджера, ожидайте, что эта часть индикатора развернется вниз раньше ее двойника, когда цена начнет двигаться в боковом диапазоне или в нисходящей тенденции.

Изучайте полосы Боллинджера, сочетая их с моментум-инди-каторами. Такой подход позволяет вскрывать скрытое направленное движение и идентифицировать время открытия/закрытия позиций. Добавьте в Ваш инструментарий средние скользящие цены и MACD гистограммы в окно, расположенное под ценовым графиком. Цена всегда хорошо прослеживается внутри сужающихся полос в начальной стадии новой позитивной обратной связи. Если эти индикаторы указывают на рост темпа ценового движения, сфокусируйте Ваше внимание на уровнях ценовых прорывов моделей/ полос и ищите момент входа в рынок на коротких ценовых барах.

MACD ГИСТОГРАММЫ

Классические MACD (конвергенция/дивергенция средних скользящих) гистограммы Джеральда Эппела (Gerald Appel) отслеживают взаимное расположение двух средних скользящих, меняющееся с течением времени. Моментум (темп изменения ценового движения) растет, когда краткосрочное среднее скользящее расходится с долгосрочным, и соответственно, моментум падает, когда краткосрочное среднее скользящее направляется по направлению к долгосрочному МА. Индикатор сглаживает необработанные данные, что отфильтровывает ложные ценовые колебания и способствует более точному предварительному анализу. Индикатор генерирует взаимосвязь между медленными средними и первоначальными расчетами, инициирующими сигналы на покупку или продажу.

Данный индикатор представляет собой превосходный инструмент, когда он представлен вертикальными ценовыми барами, а не двумя эмпирическими линиями. Алекс Элдер (Alex Elder) популяризовал этот классический инструмент технического анализа в своей книге «Как играть и выигрывать на бирже» (Trading for Living). Метод конвергенции/дивергенции средних скользящих позволяет рассчитывать расстояние между кривыми МА в каждый конкретный момент времени и наглядно иллюстрирует это расстояние под графиком цены. Метод позволяет строить восходящие и нисходящие наклонные линии колебаний моментума, аккуратно отслеживающие едва различимые изменения основной рыночной тенденции.

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [ 54 ] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114]