назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [ 45 ] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114]


45

но не может решить проблему истинности и действенности предварительного анализа. И немало торговых счетов «спускается» прежде, чем эффективные фильтры сумеют остановить эти шумы при прохождении через систему.

Технические индикаторы применяются как «сыворотка истинности» для бесконечных графических моделей. Они обходят искаженные картины и выдают истинные графики, предоставляющие важные заключения о текущей ценовой активности. Прибыльные установочные наборы зависят от умения отличить реальность от иллюзии. Математические перекрестные подтверждения дополняют графические фигуры и помогают делать предварительные прогнозы на то, что может произойти в дальнейшем. Окна под графиками выявляют скрытые характеристики посредством конвергенции или дивергенций с информацией, получаемой от ценовых баров. Некоторые индикаторы даже определяют взаимное положение осей циклов.

Рыночная математика штампует ценовые блоки и объемы в краткие информационные сводки. Свинг-трейдеры ограничены во времени. Они сверяют заслуживающие внимания данные, влияющие на развитие ценового движения. Это объясняет использование ими уникального механизма метода 3D. Идентифицируйте тенденции и рыночные условия в определенном интервале времени. Затем сравните эту информацию с подобной статистикой в других временных диапазонах и сделайте вывод относительно того, каково самое вероятное поведение рынка в дальнейшем.

Технические индикаторы часто дают ложные сигналы. Элементарная цена на входе способна вызвать очень опасные последствия. Желание достичь многообещающего результата может привести к использованию благоприятных возможностей в неправильных временных рамках. Ошибочные данные нередко способствуют тому, что индикаторы дают не соответствующую действительности картину. Эти случайности и ограничения расстраивают искреннюю попытку сделать рынок ясным и прозрачным. Прежде всего, научитесь отличать, когда индикаторы действительно дают ключ к успеху, а когда их действия не представляют никакой ценности.

Ценовые модели и технические индикаторы не строятся по одним стандартам. Высококвалифицированный трейдер, приверженец технического анализа, может успешно торговать, применяя только графики ценовых баров. Но даже самый действенный на-

бор технических индикаторов не представляет ценности без наличия цены. Постарайтесь проделывать такое простое упражнение: купите акцию в состоянии перепроданности или продайте акцию в состоянии перекупленное™, не глядя на цену акции. Не слишком удачный путь для зарабатывания денег, не правда ли?

Графические модели выявляют все «капризы» рыночной толпы. Они представляют собой универсальные фракталы, которые повторяются вновь и вновь во всех временных рамках. Лучше всего им удается обнаруживать точное местонахождение благоприятных возможностей для трейдинга с минимальным риском потерь. Однако новички не доверяют только лишь графическим моделям при осуществлении торговых сделок. Выявление «Треугольников» и «Флагов» не требует особых усилий, а вот интерпретация технических индикаторов нуждается в более серьезной подготовке. Так много участников рынка выбирает более легкие пути и весьма прискорбно терпят неудачу, когда их прибыли зависят от точного применения этих действенных инструментов.

УПРАВЛЕНИЕ ТЕХНИЧЕСКИМИ ИНСТРУМЕНТАМИ

Согласно законам физики, источники энергии оставляют идентифицирующие их «подписи» в виде выхлопа газа в окружающую среду, либо в виде радиации. Подобным образом и графические модели, обладающие силой достоверного прогнозирования, снабжают данными, которые можно выявить и измерить математически. И когда торговые сигналы конвергируют в обоих видах анализа, резко возрастает вероятность того, что благоприятные возможности, предоставленные рынком, принесут эффективный результат.

Постарайтесь разобраться в двух видах изгибов индикаторов и сократите время изучения кривых. Во-первых, широко известные авторы публикуют бесконечное число вариаций одного и того же технического анализа. Ориентируйтесь на классический технический анализ до тех пор, пока он будет хорошо работать? или ограничьте свой персональный торговый стиль. Во-вторых, все технические индикаторы имеют одни и те же ограничения: они работают только в определенных фазах рынка, и никогда в других. Сначала иденти-



РИСУНОК 5.1

Средний индикатор направления (ADX) указывает на завершение рекордного ралли акции Qualcomm, более чем за две недели до того, как на дневном графике ценовые бары пробили трендовую линию. Хорошо настроенные технические индикаторы улавливают важные изменения в настроениях толпы задолго до ценовых моделей. Используйте их для фильтрации установочных наборов для открытия позиций посредством конвергенции/дивергенции и уникальных характеристик ценовых графиков.

Daily (Right) QCOM - QUALCOMM INC Bai ADX(F=30)

2000

"11 i i . 11 . . . i 11 i ........! 11 i...........i.............,.....i 11 11 i i! i i,, i 11 м , i i ,......pin

3151721232729 0 5 7 11131519212527294 3 5 9 111517192326303 3 7 9 13151721232830 J 5 7 11131820242628 F 3 7

RealTick® ©1986-2000 Все права защищены. Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

фицируйте рыночные условия заблаговременно до анализа установочных наборов - это убережет Вас от ошибочной интерпретации.

Остерегайтесь ловушек, выставленных в состояниях перекуп-ленности/перепроданности рынка. Эта удобная терминология подразумевает торговую реакцию, когда осцилляторы «проталкиваются» в территорию экстремума. Однако эта сомнительная стратегия лишает прибыли в трендовых рынках. Так, например, известная мудрость говорит о том, что нужно продавать акции, когда стохастики

РИСУНОК 5.2

Осцилляторы прекрасно работают в условиях бокового диапазона цен и теряют свою эффективность в сильном трендовом рынке, давая ложные сигналы. Классическая мудрость трейдинга советует, продавать акции, когда стохастики поднимаются выше 80, вступая в территорию перекупленности. Однако такой совет нельзя назвать удачным, наблюдая за внутридневным ралли акции Oracle. Индикатор поднялся выше отметки 80, но акция при этом продолжала восхождение вверх еще на 3 1/2 пункта. Проанализируйте, как «Двойная Вершина», нарисованная индикатором, продемонстрировала гораздо лучший сигнал на продажу, как только рынок перешел в боковой тренд.

Iritraday (Right) ORCL - ORACLE CORP (5-Min) Bai V.D(P=5) %Ds(P=5)

4 v ч

fl fill I

ft X-

77 76 75 74 73 ?2

STOCHASTICS 5.3.3

90 80 70 50 50 40 30 20 10

1 I 1 1 I 1 I • I I 1 1 I 1 1 I I I I I I 1 1 I 1 1 I 1 I 1 I I 1 1 1 I I 1430 1445 1500 1515 1530 1545 930 945 1000 1015 1030 1045 II00 11 15 11 30 11 45 12 00 12 15 12 30

RealTick® ©1986-2000. Все права защищены. Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

поднимаются выше 80 или покупать акции, когда стохастики опускаются ниже отметки 20. Однако подобная тактика не работает во время мощных прорывов цены вверх или вниз. Всегда сначала посмотрите на графическую модель, прежде чем попытаетесь интерпретировать технический индикатор. И помните классический совет Мартина Цвейга (Martin Zweig): тренд твой друг.



Для прогнозирования будущего движения цены применяйте и анализ ценовых моделей, и технические индикаторы. Однако индикаторы должны служить поддержкой модели, но не наоборот. Графические модели контролируют соотношение доходность/ риск так же успешно, как и определяют ценовые цели, и идентифицируют оптимальные точки выхода из позиции. Пользуйтесь индикаторами для выявления скрытых дивергенций и надвигающихся разворотов. К примеру, не покупайте акции при скоплении участников рынка на пробитии ценового уровня, когда стохастики резко разворачиваются из состояния перекупленное™. Или же остерегайтесь совершать короткие продажи в медвежьем рынке, когда RSI разворачивается вверх из состояния перепроданное™.

Торговые инструменты должны быть обращены и к показателям, и к эмоциональному состоянию толпы, для того чтобы определить местонахождение многообещающего установочного набора для открытия позиции. В то время как используемое программное обеспечение выстраивает целый комплекс сигналов на покупку/продажу, большинство индикаторов утрачивает эмоциональное напряжение, которое в конечном счете и приводит в движение механизм изменения цены. Чтобы решить эту важную задачу, необходимо вернуться к визуальным исследованиям периодических моделей цены и объема. Эффективный анализ ценовых моделей вскрывает настроение толпы, выявляя сигналы среди случайных шумов на графиках акций. Классические модели содержат фракталы, которые предугадывают, какая волатильность и какое ценовое движение ожидается со временем. Опытные интерпретаторы ценовых моделей часто могут игнорировать математическими и фундаментальными показателями, если развитие ценового движения представлено четко очерченной картиной. Однако многие свинг-трейдеры все еще испытывают необходимость пользоваться математическими индикаторами для подтверждения важных наблюдений и в качестве фильтров.

Научитесь распознавать уникальный характер появления каждого технического индикатора в отдельности. Многие индикаторы рисуют различные очертания моделей, другие же колеблются между двумя экстремальными уровнями. К примеру, индикатор балансового объема (OBV) может рисовать «Голову и Плечи» с тем же известным эффектом прогнозирования. Но учтите, что

большинство эффективных индикаторов выдает не только сигналы, но и случайные шумы. Научитесь распознавать, когда необходимо прислушиваться к «посланиям», получаемым от индикаторов, а когда ими следует пренебречь.

Каждый качественный анализ должен подтверждаться текущими рыночными условиями посредством опережающих (силовых) и запаздывающих (импульсных) индикаторов. Популярные осцилляторы, такие как RSI или стохастики, идентифицируют состояния перекупленности/перепроданности рынка. Такие индикаторы, как средние скользящие или MACD определяют изменение импульса. И свинг-трейдеры могут нарисовать в различных временных рамках простейшие трендовые линии или ценовые каналы и применять эти индикаторы вместо первичных инструментов момента.

Разработайте свой собственный индивидуальный установочный набор, отвечающий Вашему персональному стилю трейдинга и поставленным Вами задачам. Современные программные обеспечения поражают широким набором имеющихся индикаторов, изучающих различные аспекты рыночный настроений. Изучите, каким образом эти основные инструменты реагируют на изменения рыночных условий, и затем исследуйте их, более детально. Медленно перенастраивайте установочные наборы и наблюдайте за результатами изменений. Со временем незначительные изменения внесут значительный потенциал для достижения стабильных прибылей.

Используйте различные инструменты анализа в равной мере во всех временных рамках. Только помните, что необходимо каждый набор индикаторов со своими специфическими характеристиками приспосабливать к каждому периоду удержания позиции. Многие стратегии работают лучше, если математические индикаторы выстраиваются в соответствии с основной позицией толпы. Они «подсматривают» за настроением толпы и дают свинг-трейдерам необходимую информацию для участия в следующем ценовом движении. Для большей гибкости переключайтесь от индивидуальных наборов к общепринятым наборам для выявления различий на выходе сигнала.

Подберите индикаторы для 5-минутных и 60-минутных ценовых графиков для отслеживания внутридневного характера рынка. Заполните и восходящие, и нисходящие графики наслоенной

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [ 45 ] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114]