50%-ный шанс быстрого получения значительной прибыли. А если игрок окажется удачлив, то закон арксинуса может открыть и более заманчивые горизонты. Обратимся к технике игры.

"Прямая" игра

Сформулируем задачу трейдера так, как она представляется с точки зрения теории вероятности. Как отмечалось выше, поле элементарных событий содержит два равноценных элемента, что, следовательно, дает соотношение вероятностей исходов 50:50.

Принципиально верно выполнить это условие можно по крайней мере двумя способами:

1) через понятие Stop-loss;

2) через понятие Stop-profit. Рассмотрим оба эти способа подробнее.

1. Игра по Stop-loss.

Когда рынок после "спячки" придет в движение, то нужная нам дихотомия, т.е. два единственно возможных варианта развития событий, это:

а) Stop-loss сработает, что будет означать заранее установленный размер убытка;

б) Stop-loss не сработает, что будет означать какую-то пока неопределенную прибыль.

Инью варианты взаимоисключающих исходов отсутствуют: установленный предел максимальных потерь либо сработает, либо нет. Этот предел трейдер задает изначально. А вот о конкретных размерах прибыли ничего определенного сказать нельзя, поскольку последняя будет зависеть от того, когда по ходу игры трейдер закроет свою выигрышную позицию. Прибыль может фиксироваться при условии достижения любого положительного результата.

2. Игра по Stop-profit.

Для этого случая движения рынка после "спячки" нужная нам дихотомия могла бы выглядеть так:

а) Stop-profit сработает, что будет означать заранее установленный размер прибыли;

б) Stop-profit не сработает, что будет означать убыток, но не больше максимально допустимого.

И здесь других исходов быть не может. Уровень Stop-profit устанавливается трейдером. А о конкретных размерах убытка ничего определенного, кроме того, что он не превысит Stop-loss, более сказать нельзя, поскольку он будет зависеть от того, насколько раньше отведенного лимита потерь трейдер закроет свою проигрышную позицию.

Как видим, не все зависит от случая. Кое-что остается на усмотрение трейдера.

Рассмотрим пример игры на конкретном графике. Порядок действий может быть таким.

Примем первое правило: о случайных числах (откуда их брать и как использовать). Они будут подавать нам сигналы о направлении открытия позиций. Заметим, что здесь у трейдера широкое поле деятельности. В качестве случайных чисел можно взять те, что приведены в существующих таблицах, либо самим генерировать их с помощью компьютерных программ. Но это далеко не единственный способ получения команд на открытие позиции. Например, столь же случайным будет результат по правилу открывать позицию в нужных точках "всегда только вверх" или "всегда только вниз". Можно принять за основу и любую другую регулярную последовательность, которая накладывается на случайные движения рынка. Скажем, "вверх - вниз - вверх - вниз - вверх" и т.д. (или то же, но с первым шагом "вниз"). Или "два раза вверх - два раза вниз". Все эти варианты не имеют принципиального различия, поскольку координата открытия позиции всегда будет расположена случайно.

Для простоты изберем в качестве правила открытия позиции "прицел постоянный": только и всегда вверх.

Второе правило: операциональное определение понятие "спящий" рынок. Здесь в качестве критерия можно использовать один из двух параметров (или их комбинацию): какие-то минимальные величины спрэда или "дельты" между максимальным и минимальным движением рынка за единицу времени. В данном примере мы решим так: когда ры-

нок на часовом графике вырисовывает бар-знак величиной не больше 5 пунктов, то это как раз то, что нам нужно для запуска процедуры открытия позиции вышеозначенным способом.

Третье правило: о приоритетах при открытии позиций. Вопрос практический: что делать, если открыта одна позиция, но наступают условия для открытия другой? Возможны два варианта - или открывать, или не открывать дополнительные позиции. Поскольку открытие новых позиций потребует дополнительных ресурсов, мы примем вариант для начинающих - не открывать.

Четвертое правило: о размере Stop-loss. Определим его, как предлагалось ранее, в 35 пунктов.

Пятое правило: о величине Stop-profit.

Здесь возможны два варианта: задавать Stop-profit изначально или принимать решение по ходу дела в зависимости от того, как может развиваться ситуация. Второй подход именуется "по обстановке" (trailing Stop-profit), и, к сожалению, в нем очень много субъективных моментов, не позволяющих рекомендовать его для начинающих. Поэтому ограничимся первым вариантом, где остановимся на двух его разновидностях: а) Stop-profit равен двойному значению Stop-loss, т.е. 70 пунктам; б) Stop-profit равен полуторному значению, т.е. 50 пунктам. Потом сравним результаты игры.

Итак, при игре по случайным числам необходимо строжайше придерживаться порядка по всем пяти правилам, выработанным в соответствии с перечисленными выше позициями.

Наша иллюстративная игра пойдет по графику: GBP/USD в период с 25.07.96 по 09.08.96 (графики 11 и 10, где даны цены по Bid). Движение цен в этот период представлено боковой волной (с 25-го по 1 -е число), падением (с 1 -го по 7-е число) и ростом (с 7-го по 9-е число).

Порядок действий, которому трейдер может следовать на практике, следующий.

Шаг 1 - находим первую точку вхождения на графи-ке11 (25.07.96).