назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [ 91 ] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107]


91

Цена ошибки. Как правило, к этому моменту трейдер либо уже имеет открытую позицию, либо собирается ее открыть.

Напомним, что тот или иной вариант сценария W может быть избран в качестве рабочего прогноза в зависимости от двух условий:

• достаточной уверенности в том, что не совершено «недопустимой ошибки», т.е. предполагаемая волна 4 не является волной (а), принадлежащей внутренней структуре истинной волны 4;

• числа нарушенных «докритических» линий.

Если нет достаточной уверенности в том, что предполагаемая волна 4 не собирается пересекать последний «критический» уровень (такой ход определенно разрушил бы сценарий W, какими бы верными ни казались прежние расчеты), следует избрать выжидательную позицию.

В случае выбора активной жизненной позиции, очевидно, что при любом варианте сценария W для постановки стоп-лосс должен быть избран один и тот же «нулевой уровень» предполагаемой волны 3. Другими словами, финансовые последствия будут тогда одинаковы.

Итак, возникают следующие возможные исходы:

1. Режим ожидания используется в том случае, когда не удалось получить необходимую ясность о картине движения рынка. Цена ошибки - это упущенная прибыль в размере волны 5.

Однако если мы действительно имеем дело со сценарием W, то при любом его варианте текущий цикл близится к завершению. И полагаться на серьезное в дальнейшем развитие импульсной стадии в виде волны 5 было бы необоснованно.

Поэтому можно утверждать, что режим ожидания не грозит слишком большими упущенными возможностями.

2. Открытие торговой позиции по сценарию W.

Если вместо развития сценария W происходит «пробой последней черты» (начало ошибочно маркированной волны 3), то срабатывает ордер стоп-лосс, соответствующий убытку. Это и составляет цену ошибки.

Что же касается оценки предпочтительности выжидания в сравнении с действием, то здесь можно сделать вывод о преимуществе режима ожидания. Конечно, более точная оценка зависит от конкретного размера стоп-лосс и других факторов. Но при прочих равных условиях ожидание выглядит предпочтительнее в силу



Сценарий нарушения» волной 4 «нулевого уровня» предполагаемой волны 3

Такое развитие событий возможно только тогда, когда при маркировке волн совершена «существенная ошибка». Как следует из проведенных расчетов, это может происходить только в продолжение развития сценария V2. Такое продолжение обозначим как сценарий VX*, который может иметь как минимум несколько вариантов.

Сценарии VX

Сценарий V(X)X (рис. 10-8) - вариант окончательного развития сценария V2, когда выраженный зигзаг коррекционного движения (а)-(Ь)-(с), принадлежащего волне-связке X, ошибочно маркируется как импульс 1 -2-3. В результате, якобы, нарушается вторая «критическая» линия. Но ее «пробой» происходит только потому, что на деле она является не «критической» линией, а просто «нулевым уровнем» волны (с).

Как известно, после волны X должна последовать очередная «трехволновка» коррекции А-В-С, которая начинается с волны А**. Именно данное коррекционное движение и можно ошибочно принять за волну 4.

Поскольку волна А может быть как «трехволновкой», так и «пятиволновкой», кратко рассмотрим эти варианты.

В таком обозначении отражены результаты последовательного прохождения рынком двух незыблемых «критических» уровней, где V - это соблюдение первого из них, а X - нарушение второго.

Здесь и далее значком «» отмечаются волны коррекции после волны-связки X, чтобы не было путаницы с предыдущей коррекцией А-В-С.

того, что благоприятный ход событий не сулит значительной прибыли в рамках данного цикла. Она может оказаться не столь привлекательной в сравнении с возможными потерями по ордеру стоп-лосс.

При прочих равных условиях, если возникает необходимость выбора между режимом ожидания и открытием торговой позиции по сценарию W, последний вариант поведения трейдера следует рассматривать как наименее предпочтительный.



В (не волна 5)

С (не волна 4)

Сценарий V(X)X (медвежий импульс)

В (не волна 5)

Рис. 10-8. Сценарий V(X)X.

Волна А проявляет себя в качестве «трехволновки» при условии предстоящего «плоского» или «треугольного» развития коррекции (А-В-С или A-B-C-D-E). Если она является достаточно выраженной «трехволновкой», то может ввести аналитика в заблуждение и быть понята как волна 4. Если же волна А - «пятиволновка», то она может быть ошибочно принята за волну (а), принадлежащую предполагаемой волне 4, после чего волна В понимается как волна (Ь), а волна С - как волна (с). Иначе говоря, движение А-В-С, возникающее после волны-связки X, если оно укладывается до уровня действительной волны (Ь), может быть ошибочно принято за волну 4.

Разумеется, что, как только волна А или волна С «пробьют» уровень завершения волны (Ь), которая ошибочно принимается за

Сценарий V(X)X (бычий импульс)

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [ 91 ] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107]