ОПТИМИЗАЦИЯ

Конечно, проблема в том, что сегодняшнее поведение цен может вообше не походить на вчерашнее ценовое поведение. Факторов, затрагиваюших цены, бесчисленное множество, и они постоянно изменяются. Например, условия, заставившие клетку %2 и пятиклеточный разворот хорошо работать для казначейских облигаций в прошлом месяце, могут не повториться в этом месяце и когда-либо снова.

-Т[р1»жеиие

Больше о скользящих средних

ВЗВЕШЕННЫЕ СКОЛЬЗЯЩИЕ СРЕДНИЕ

Не все цены имеют равное значение. Вероятно, вчерашняя цена лучший индикатор текущего настроения рынка, чем цены на прошлой неделе, а цены прошлой недели показательнее, чем цены месяц назад. Исходя из этого тезиса, некоторые технические аналитики взвешивают различные цены за крытия, назначая более высокий вес более свежим ценам. Типичная система взвешивания для 5-дневной скользящей средней выглядела бы так:

1..2..3..4..5

Имеется в виду, что сегодняшняя цена закрытия умножается на 5, цена закрытия в предыдущий день умножается на 4, за день до этого умножается на 3 и так далее на 5 дней назад. Результаты складываются и делятся на сумму весов.

Предположим, что "цены" за последние 5 дней составили 17, 20, 22, 23 и 24. Простая средняя получилась бы в результате суммирования этих чисел (106), поделенной затем на 5, или 21.2. Средняя взвешенная с использованием системы взвешивания, описанной выше, оказалась бы такой:

взвЕШЕНньт скользящие средние

5-дневная взвешенная средняя (22,3) выше, чем простая 5-дневная средняя (21,2), потому что более свежие цены выше. Согласно установленному алгоритму они имеют большее влияние на конечный результат.

Здесь представлен лишь один вариант взвешенной скользяшей средней. Веса могут назначаться любому количеству дней и в любых количествах.

Пиком техники взвешивания является экспоненциальная скользяшая средняя (exponential moving average). Наибольший акцент по-прежнему на последние дни, но и каждый день вплоть до самого начала вычислений получа ет некоторое математическое признание. Эта техника разработана для управления зенитным огнем в ходе Второй мировой войны для расчета положения перемещаюшейся цели.

Чтобы запустить построение экспоненциальной скользяшей средней, вам нужно первоначальное значение. Для него можете использовать простую среднюю от цен закрытия за несколько прошлых дней, скажем, за последние 10 дней. Эта величина включается в формулу:

MN = МО + С(Р МО), где

MN = новая скользящая средняя МО = вчерашняя скользяшая средняя Р ~ сегодняшняя цена закрытия С = сглаживающая постоянная

Каждый день вычисление делается заново с использованием в качестве МО значения экспоненциальной скользящей средней за предыдущий день.

Главное здесь - С - константа сглаживания. Это всегда число между О и 1. Чем оно меньше, тем большее количество дней включается в экспоненциальную скользящую среднюю. Например, если используется постоянная 0,05, то последние 44 дня имеют приблизительно 90 процентов от общего веса. Со сглаживающей постоянной 0,20 последние 10 дней получают приблизительно 90 процентов от общего веса, а с постоянной 0,40 - 90 процентов от общего веса вносят последние 4 дня. Величина постоянной должна быть выбрана техническим аналитиком так, чтобы она соответствовала характеру того или иного специфического рынка.