назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [ 37 ] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53]


37

3. привлечение клиентов, обслут/сивание, реализация казначейских продуктов

Привлечение и обслуживание национальных и иностранных фирм, центральных банков; обслуживание и поддержка, а также регулирование казначейских сделок с клиентами в филиалах и дочерних банках; привлечение и обслуживание банков и других финансовых институтов; проведение маркетинговых мероприятий и связи с общественностью для реализации казначейских продуктов.

4. Акции

Торговля акциями за собственный счет и участие в различных фондах; сотрудничество при увеличении собственного капитала и новой эмиссии, а также в эмиссиях, проводимых концерном; адресная торговля, ссуда ценных бумаг, самостоятельная торговля и участие в котировках на DTB (Немецкой срочной бирже); торговля за собственный счет фьючерсными и опционными контрактами на иностранных срочных биржах, торговля за собственный счет ОТС-опционами; стратегия, рекомендации и поддержка по вопросам срочной торговли; привлечение и обслуживание клиентов - нечленов расчетной палаты; управление развитием зарубежной торговли в концерне.

5. Облигации

Торговля за собственный счет процентными бумагами национальных и зарубежных эмитентов (первичная, вторичная); сотрудничество при новых эмиссиях; котировки эмиссий, проводимых концерном; торговля за собственный счет и участие в котировках на DTB; торговля за собственный счет на иностранных срочных биржах фьючерсными и опционными контрактами; торговля за собственный счет ОТС-опционами на европейские государственные облигации; ссуды ценных бумаг и операции репо; торговля с филиалами внутри страны (сделки фирм-клиентов), управление развитием зарубежной торговли в концерне.

6. Управление рыночными рисками (ОТС-производные)

Торговля, управление позицией, котировка и распродажа произ-водньпс инструментов внебиржевой торговли (ОТС); разработка и применение арбитражных стратегий; консультации по управлению активами и пассивами в качестве сервисного управления рыночными рисками для профессиональньпс участников рынка; контрагент для банковских групп; выработка различных решений для контрагентов; поддержка при развитии, покупке и использовании программного обеспечения для управления рыночными рисками.

7. Лимиты и контроль рисков

Надзор за деятельностью торговых подразделений и филиалов, совместных и дочерних обществ с позиций безопасности и эко-



комической эффективности; текущий и внеплановый контроль; мероприятия по регулированию; разработка всех крупных кредитных лимитов; сотрудничество при создании и развитии систем организации торговли. 8. Стратегия развития и регулирование

Разработка и развитие стратегии операций за собственный счет и клиентских сделок в тесном сотрудничестве с другими инвестиционными подразделениями банка; планирование, регулирование и контроль результатов всех основных направлений деятельности концерна; договорная документация по соглашениям о производных и конструируемых продуктах; вопросы профессионального управления.

11.2. Валютный дилинг

Структура подразделений по операциям с иностранной валютой подобно всей сфере казначейства зависит от объемов торговли и количества предлагаемых продуктов. В принципе валютные операции всегда разделяются на две основные сферы: клиентские операции и операции за собственный счет.

Клиентские операции - это обслуживание фирм - клиентов банка. Обслуживание включает не только заключение сделок с иностранной валютой, но и предоставление клиентам постоянной информации об изменениях рынка, политических и экономических событиях, оказывающих влияние на обменные курсы и процентные ставки, а также профессиональные консультации о различных возможностях страхования валютных рисков.

Подразделения, обслуживающие клиентов, обычно организуются по группам клиентов. Например, создаются подразделения для обслуживания мелких и средних клиентов и для обслуживания крупных клиентов. В банках, имеющих постоянные деловые связи с иностранными предприятиями, клиентские операции часто подразделяются на обслуживание отечественных и иностранных клиентов.

Наряду с торговлей непосредственно с предприятиями важное значение для банка имеет обслуживание валютных сделок его филиалов. Поскольку клиенты филиалов рассчитывают получить у своих консультантов такую же информацию, как и у специалистов центральных подразделений, банк должен обеспечивать постоянные связи и информационный обмен между центральными подразделениями банка и его филиалами.

Вторая сфера валютного дилинга в банке - операции за собственный счет. Здесь выравниваются позиции по сделкам, заключенным для клиентов, а также ведется собственная позиция в иностранной валюте и устанавливаются курсы для других участников



рынка. Управление позицией и ответственность за возникающие при этом прибыль и убытки являются главными задачами операций за собственный счет.

Установление контактов с отечественными и зарубежными контрагентами, а также рыночная котировка курсов составляют важнейшие предпосылки эффективности межбанковской торговли. Еще одна задача операций за собственный счет - приобрести хорошую репутацию на межбанковском рынке посредством профессионального ведения сделок. Постоянные контакты с валютными дилерами других банков, а также регулярные встречи с партнерами по сделкам, участие в официальных мероприятиях, например Форекс-клуба (см. гл. 12), способствуют успешному сотрудничеству с другими участниками рынка.

Организация валютного дилинга в каждом банке различная. На рис. 30 представлена возможная структура управления валютным дилингом.

Общее руководство Казначейство

Управление валютным дилингом

Операции за собственный счет

Клиентские иперации

Сделки спот

Форвардные сделки

Стандартные клиентские сделки

Операции с опционами

Крупные клиенты

Филиалы

Рис. 30. Организация валютного дилинга

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [ 37 ] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53]