назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [ 87 ] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114] [115] [116] [117] [118] [119] [120] [121] [122] [123] [124] [125] [126] [127] [128] [129] [130] [131] [132] [133] [134] [135] [136] [137] [138] [139] [140] [141] [142] [143] [144] [145] [146] [147] [148] [149] [150] [151] [152] [153] [154] [155] [156] [157] [158] [159] [160] [161] [162] [163] [164] [165] [166] [167] [168] [169] [170] [171] [172] [173] [174] [175] [176] [177] [178] [179] [180] [181] [182] [183] [184] [185] [186] [187] [188] [189] [190] [191] [192] [193] [194]


87

Линейная регрессия 259

X - номер текущего периода во временном ряду п - количество периодов, по которым производится суммирование

Мы провели тест модели линейной регрессии с помощью программы Сотри Тгас на двух периодах времени длиной по 9.75 лет. Правило проверялось на недельных данных (состоящих из максимума, минимума, закрытия и объема для каждой недели) сводного индекса Нью-Йоркской фондовой биржи (NYSE). Первый период длился с 5 января 1968 года по 30 сентября 1977 года, второй период - с 8 апреля 1977 года по 31 декабря 1986 года. Ншюжение периодов необходимо для упрощения теста по полному объему данных.

Наилучшие результаты бьши получены при использовании правила направления линейной регрессии (рост - бычий сигнал, падение - медвежий). Правило пересечения графиков цены и линейной регрессии оказалось менее эффективным. Оптимизация проводилась по переменной п (число периодов, по которым производятся расчеты). Как показано на рис. L-1 - L-4 (стр. 259-262), для оптимальной линейной регрессии по 66 неделям бьши получены очень хорошие результаты, но небольшие отклонения параметра п от оптимального значения (66) приводили к существенным падениям прибьши, что говорит о меньшей, чем для правила пересечения простого скользящего среднего, стабильности метода.

Рис L-1:

Распределение прибыли для правила направления графика линейной регрессии поданным с 1977 по 1986 (количество периодов регрессии изменяется от 50 до 80 недель)



Рис.L-2:

Таблица прибылей для правила направления графика линейной регрессии по данным с 1977 по 1986. (Количество периодов линейной регрессии изменяется ОТ 50 до 80 недель)

Макс. П/У

Мин.П/У

Испы-

ПОЛНЫЙ

Короткий

Длинный

Макс.

Мин.

Лучшая

Худшая

открытой

открытой

тания

капитал

капитал

капитал

капитал

капитал

сделка

сделка

позиции

позиции

-30,

-12,

-8.69

-23,

-14 ,

-10,

-9.76

-22,

-16,

. 44

-10.88

, 90

-16,

. 95

-10,

-9.76

-15,

, 15

-11,

-10,

-9.76

-19,

-10,

-9.76

-10.88

-15,

-10,

-10.88

. 98

. 17

-10.88

74 ,

-7 ,

. 94

-10.88

77 ,

-11.

-3.99

-16.

-2.97

102.

. 17

-2.75

-10.

. 17

-1.45

-11,

. 17

-2.30

-10.

-2.51

-10.

-4 ,

-2.51

77 ,

-14.

-2.51

-16.

-1.97

-17.

. 17

-3.58

-7 .

-17.

. 93

-3.77

-15.

-4.30

-7 ,

-17 ,

-4 .46

-13,

-3.78

-13,

-5.48

-13,

-4.05

74 ,

-11,

-2.99

74 ,

-13,

. 14

-3.02

-12,

-15,

-4.02

-14 ,

-15,

-4.17

-15,

-12,

-3.34

Испытание Полный капитал Короткий капитал Длинный капитал Макс, капитал Мин. капитал П/У

Лучшая сделка Худшая сделка Макс. П/У для открытой позиции Мин. П/У для открытой позиции

длина индикатора

полное число приобретенных или потерянных пунктов

число приобретенных или потерянных пунктов на коротких позициях

число приобретенных или потерянных пунктов на длинных позициях

максимальное значение капитала, отмеченное за период теста

минимальное значение капитала, отмеченное за период теста

полное число приобретенных или потерянных пунктов во всех позициях,

закрытых к окончанию периода теста

максимальное число пунктов, приобретенных в одной закрытой сделке максимальное число пунктов, потерянных в одной закрытой сделке наибольшая прибыль в позиции, остающейся открытой на момент окончания теста

наибольший убыток в позиции, остающейся открытой на момент окончания теста



Рис L-3:

Распределение прибыли для правила направления графика линейной регрессии поданным с 1968 по 1977 (количество периодов регрессии изменяется от 50 до 80 недель)

>s 3 I

5969

Количество периодов

Как показано на рис. L-6, L-7, L-9 и L-10 (стр. 263-266), бьша получена довольно высокая суммарная прибьшь в размере 127.39 пунктов NYSE, что значительно выше прибьши стандартного правила пересечения простого скользяш,его среднего длиной 40 недель. Так как система не допускала сильных падений капитала, бьшо получено довольно высокое значение отношения полной прибьши к максимальному падению капитала (отношение Вознаграждение/Риск). В целом, линейная регрессия по 66 неделям бьша весьма эффективным индикатором в течение последних 19 лет.

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [ 87 ] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114] [115] [116] [117] [118] [119] [120] [121] [122] [123] [124] [125] [126] [127] [128] [129] [130] [131] [132] [133] [134] [135] [136] [137] [138] [139] [140] [141] [142] [143] [144] [145] [146] [147] [148] [149] [150] [151] [152] [153] [154] [155] [156] [157] [158] [159] [160] [161] [162] [163] [164] [165] [166] [167] [168] [169] [170] [171] [172] [173] [174] [175] [176] [177] [178] [179] [180] [181] [182] [183] [184] [185] [186] [187] [188] [189] [190] [191] [192] [193] [194]