Рис р-1:

Результаты теста параболической системы Цены/Времени (0.02/0.02/0.2)с 1968 по 1986.

Количество произведенных сделок...........>99

Количество недель с открытыми

позициями.................................................>989

Количество выгодных сделок ....................>42

Прибыль всех выгодных сделок.................>19767

Количество убыточных сделок...................>57

Потери во всех убыточных сделках............ >-13826

Наибольшая последовательность

прибыльных сделок...................................>5

Отношение прибыль/убытки..................... >0.74

Количество защитных остановок............... >О

Максимальное падение капитала.............. >-3957

Максимальный достигнутый капитал.........>9856

Прибыль или убытки в

коротких позициях.....................................>-1378

Полные прибыль или убытки......................>5941

Уплаченные комиссии ...............................>О

Частота сделок..........................................>1.00

Наибольшая прибыль в сделке..................>1516

Средняя прибыль в сделке........................>470

Наибольший убыток в сделке....................>-816

Средний убыток в сделке ..........................>-242

Наибольшая последовательность

прибыльных сделок...................................>6

Отношение прибыль/залог........................>2.97

Частота защитных остановок.....................>0.00

Наибольший нереализованный убыток...... >-642

Количество недель со сделками................ >989

Прибыль или убытки в длинных позициях .. >7319

Средние недельные прибыль/убытки........>6.01

Рис р-2:

Результаты теста параболической системы Цены/Времени (0.02/0.2/0.2) с оптимизированными параметрами.

Количество произведенных сделок...........>157

Количество недель с открытыми

позициями................................................. >989

Количество выгодных сделок ....................>82

Прибыль всех выгодных сделок.................>27003

Количество убыточных сделок...................>75

Потери во всех убыточных сделках............>-12244

Наибольшая последовательность

прибыльных сделок...................................>5

Отношение прибыль/убытки...................... >1.09

Количество защитных остановок...............>О

Максимальное падение капитала.............. >-2622

Максимальный достигнутый капитал......... >16996

Прибыль или убытки в коротких позициях . >3031

Полные прибыль или убытки...................... >14759

Уплаченные комиссии ............................... >О

Частота сделок.......................................... >1.00

Наибольшая прибыль в сделке..................>1586

Средняя прибыль в сделке........................>329

Наибольший убыток в сделке....................>-778

Средний убыток в сделке ..........................>-163

Наибольшая последовательность

прибыльных сделок ................................... >7

Отношение прибыль/залог........................>7.38

Частота защитных остановок.....................>0.00

Наибольший нереализованный убыток......>-778

Количество недель со сделками................ >989

Прибыль или убытки в длинных позициях .. >11728

Средние недельные прибыль/убытки........ >14.92

дартной системы пересечения простого скользящего среднего длиной 40 недель. Мы получили довольно активную торговую систему, которая подразумевает выполнение защитных остановок по внутринедельным ценам. Поэтому для этой системы комиссии и проскальзывания приказов к покупке или продаже имеют большое значение. В заключение следует отметить, что параболическая система Уайлдера достойна дальнейшего изучения.

Процент акций, входящих в иидекс Standard & Poors 500, цена которых выше собственного простого скользящего среднего длиной 200 дней (Percentage of Standard & Poors 500 stocks above their

own 200-day simple moving averages)

Процент акций индекса Standard & Poors 500, цена которых выше собственного простого скользящего среднего длиной 200 дней - это популярный индикатор темпов изменения разброса рынка (breadth momentum indicator). Данный индикатор используют в Trendline Daily Action Stock Charts, Investors Intelligence, Technical Trends, Indicator Digest и Systems & Forecasts, a также в других изданиях. Индикатор показывает, какая часть из 500 акций индекса Standard & Poors 500 торгуется по цене, которая превышает свое простое скользящее среднее длиной 200 дней. Расчет индекса производится в три приема. Во-первых, для каждой из 500 акций вычисляют двухсотдневные простые скользящие средние. Затем вычисляют процентную долю акций, цена которые выше своих двухсотдневных скользящих средних. И наконец, вьгаис-ляют пятинедельное скользящее среднее процентной доли этих акций.

Процентная доля акций, торгующихся выше своих двухсотдневных скользящих средних, отражает разброс рынка с иной точки зрения, чем индикаторы Роста/Падения. Процентная доля акций показывает, какую часть акций можно назвать сильными и растущими по отношению к их недавней двухсотдневной истории. Ее можно рассматривать как индикатор следования за трендом (trend-following), а также как индикатор темпов изменений (momentum), заранее предсказывающий развороты тренда всего рынка.

Как и многие индикаторы темпов изменений, процентная доля часто достигает своих «пиков» и «ям» до соответствующих разворотов трендов индексов рынка. Прекрасные примеры таких расхождений, как при росте, так и при падении, можно было видеть в 1982 и 1983 гг.

Для данного индикатора можно использовать следующее механическое правило принятия решений, основанное на следовании за трендом. Действуйте в соответствии с направлением пятинедельного скользящего среднего процентной доли акций. Покупайте индекс S&P 500, когда график пятинедельного скользящего среднего разворачивается вверх. Не меняйте позицию до тех пор, пока график пятинедельного скользящего среднего не развернется вниз, после чего продавайте и открывайте короткие позиции. Сохраняйте короткую позицию до тех пор, пока график пятинедельного скользящего среднего снова не развернется вверх, после чего закрывайте короткую позицию и покупайте. Для этого индикатора обычно не применяют каких-либо других объективных или субъективных правил.

Рис. Р-3:

Результаты всех сделок, осуществленных согласно правилу пятинедельного скользящего среднего процентной доли акций Standard & Poors 500, цены которых находятся выше своих простых скользящих средних длиной 200 дней с 1977 по 1987

(О О

Номер

Дата

Сигнал

Закрытие S&P500*

Изменение в пунктах

Изменение в процентах

Нарастающий итог (%)

Прибыль ($)

Стоимость портфеля

Номер

Правиль- Неправильный ный

S X (В

а>

7 ТЗ

г тз £ I

7 В)