назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [ 55 ] [56] [57]


55

Ответы

на контрольные вопросы

1. а) иг)

\/ или X

□ □

iiа)

iiiв)

□ □ □

3. г)

4. б)

5. Ответ должен быть близким к следующему:

• Спекулянты, так как у них нет позиций, которые нужно защищать, следовательно, они покупают и продают исключительно ради извлечения прибыли.

Сколько правильных ответов вы дали? Их должно быть не менее 5. Если число правильных ответов меньше, следует повторить пройденный материал.

Дополнительные источники информации

Книги

Математика управления капиталом: методы анализа риска для трейдеров и портфельных менеджеров

Р. Винс/Пер. с англ. Альпина Паблишер. 2001 г. ISBN 5-94599-003-5

Риск-менеджмент: управление финансовыми рисками на основе анализа волатильности

Чекулаев М.В. Альпина Паблишер. 2002 г. ISBN 5-94599-035-3

Credit Derivatives: Trading & Management of Credit & Default Risk

Satyajit Das (ed.), John Wiley & Sons, Inc., 1998 ISBN 0 471 24856 8

Derivatives: The Wild Beast of Finance

Alfred Steinherr and Folkerts-Landau (ed), John Wiley & Sons, Inc., 1998 ISBN 0 471 96544 8

Derivatives Handbook:

Risk Management and Control

Robert J. Schwartz and Clifford W. Smith (ed), John Wiley & Sons, Inc., 1997 ISBN 0 471 15765 1

Merton Miller on Derivatives

Merton H. Miller, John Wiley & Sons, Inc., 1997 ISBN 0 471 18340 7

Risk Management

Emmett J. Vaughan, John Wiley & Sons, Inc., 1997

ISBN 0 471 10759 X

Risk Management and Analysis, Markets and Products

Carol Alexander, John Wiley & Sons, Inc., projected pub date Jan 1999 ISBN 0 471 97959 7

A Complete Guide to the Futures Markets: Fundamental Analysis, Technical Analysis, Trading, Spreads, and Options

Jack D Schwager, John Wiley & Sons, Inc., 1984 ISBN 0 471 89376 5



Understanding Derivatives

Bob Reynolds, FT/Pitman Publishing, 1995 ISBN 0 273 61378 2

Другие издания

Options Clearing Corporation

•Characteristics and Risks of Standardised Options

•The Financial Guarantee

Chicago Mercantile Exchange

•A World Marketplace

Swiss Bank Corporation

•Understanding Derivatives - Prospects Special Issue 1994

Chicago Board of Trade

•Action in the Marketplace

London International Financial Futures and Options Exchange

•Managing Risk

•Hand Signals

Интернет

Веб-сайт RFT

•http: www.wiley-rft.reuters.com

Ha этом сайте можно найти дополнительные контрольные вопросы, обновленные иллюстрации и другую информацию, имеющую отношение к книгам данной серии.

Поле для заметок



Англо-русский глоссарий терминов опционного и фьючерсного рынка*

American-Style Option - американский опцион. Опцион, который может быть исполнен в любое время с момента его приобретения и вплоть до даты его истечения. Большинство биржевых опционов, торгуемых в США, по процедуре своего исполнения являются американскими.

Arbitrage - арбитраж. Одновременная покупка и продажа идентичных или эквивалентных финансовых инструментов или товарных фьючерсов с целью извлечения прибыли из расхождения в их ценах.

Assignment - уведомление продавца опциона о его исполнении покупателем. При получении уведомления об исполнении опциона продавец обязан продать (опцион «колл») или купить (опцион «пут») базовый актив по оговоренной цене (цене исполнения). At-The-Money - опцион «без выигрыша». Опцион не имеет вьшгрыша, когда цена исполнения равна рыночной цене базового актива.

* Публикуется с разрешения Чарльза Дж. Кап-лана, президента Equity Analytics, Ltd. Вашему вниманию предлагается краткая версия глоссария терминов опционного и фьючерсного рьшка, созданного компанией Equity Analytics. Полную версию можно найти на сайте http: www.e-analytics.com/glossary/glossar9.htm. Издатели не несут ответственности за возможные неточности в приведенном ниже глоссарии. С вопросами просьба обращаться в Equity Analytics, Ltd. по адресу: glossaries@equityanalytics.com.

Баск Months - «дальние» месяцы. Фьючерсы или опционы на фьючерсы с наибольшими сроками исполнения.

Bear - «медведь». Тот, кто рассчитывает на снижение цен.

Bear Market - «медвежий» рынок. Рьшок, на котором цены снижаются. Bid - цена покупателя («бид»). Цена, которую готовы платить участники рьшка. Bull - «бык». Тот, кто рассчитывает на повышение цен.

Bull market - «бычий» рынок. Рьшок, на котором цены растут.

Buy On Close - покупка при закрытии. Покупка в конце торговой сессии по цене закрытия. Buy On Opening - покупка при открытии.

Покупка в начале торговой сессии по цене открытия.

Call - опцион «колл». Опционный контракт, который дает его держателю право купить базовый актив по определенной цене в течение фиксированного промежутка времени. Capped-Style Option - «кэп» (опцион с «шапкой»). Опцион с ограничением по прибыли. Цена «кэпа» равна цене исполнения плюс ставка «кэпа» (опционы «колл») или минус ставка «кэпа» (опционы «пут»). «Кэп» автоматически исполняется, когда цена базового актива оказывается равной или выше (опционы «колл»), либо равной или ниже (опционы «пут») цены «кэпа».

Class Of Options - класс опционов. Опционные контракты одного типа («колл» или «пут») и стиля (американский, европейский или «кэп») на один и тот же базовый актив. Close, The - закрытие. Период в конце торговой сессии. Термин иногда используется для обозначения цены закрытия. Максимальные и минимальные цены, или цены покупателя и цены продавца, зафиксированные в течение этого периода, называются официальными ценами закрытия.

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [ 55 ] [56] [57]