назад Оглавление вперед


[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114] [115] [116] [117] [118] [119] [120] [121] [122] [123] [124] [125] [126] [127] [128] [129] [130] [131] [132] [133] [134] [135] [136] [137] [138] [139] [140] [141] [142] [143] [144] [145] [146] [147] [148] [149] [150] [151] [152] [153] [154] [155] [156] [157] [158] [159] [160] [161] [162] [163] [164] [165] [166] [167] [168] [169] [170] [171] [172] [173] [174] [175] [176] [177] [178] [179] [180] [181] [182] [183] [184] [185] [186] [187] [188] [189] [190] [191] [192] [193] [194] [195] [196] [197] [198] [199] [200] [201] [202] [203] [204] [205] [206] [207] [208] [209] [210] [211] [212] [213] [214] [215] [216] [217] [218] [219] [220] [221] [222] [223] [224] [225] [226] [227] [228] [229] [230] [231] [232] [233] [234] [235] [236] [237] [238] [239] [240] [241] [242] [243] [244] [245] [246] [247] [248] [249] [250] [251] [252] [253] [254] [255] [256] [257] [258] [259] [260] [261] [262] [263] [264] [265] [266] [267] [268] [269] [270] [ 271 ] [272] [273] [274] [275] [276] [277] [278] [279] [280] [281] [282] [283] [284] [285] [286] [287] [288] [289] [290] [291] [292] [293] [294] [295] [296] [297] [298] [299] [300] [301] [302] [303] [304] [305] [306] [307] [308] [309] [310] [311] [312] [313] [314] [315] [316] [317] [318] [319] [320] [321] [322] [323] [324] [325] [326] [327] [328] [329] [330] [331] [332] [333] [334] [335]


271

•The Mutual Fund Investor (American River Software, 1523 Kingsford Drive, Carmichael, CA 95608; (916) 483-1600; 195 долл.; компьютеры IBM PC и совместимые с ними). Эта программа позволяет отслеясивать результаты фондов примерно в еженедельном реясйме. Она способна в любой момент получить доступ к информации о ценах паев, дивидендах и других выплатах фондов. Данные могут заноситься вручную, в электронной форме по модемной связи с оперативно обновляемой базой данных системы CompuServe или посредством обмена с другой программой. Данный пакет такясе моясно использовать для графического сопоставления результатов фондов друг с другом и с индексом Staruiard 8с Poors 500. Программа моясет применяться для изобраяоения простых скользящих средних по ценам закрытия фондов и выполняет отдельные функции портфельного управления.

•Real Estate Analysis Package (Execuware Inc., 340 Westgate Center Circle, Winston-Salem, NC 27103; (919) 760-3576; 149,95 долл.; компьютеры IBM PC и совместимые с ними или >4/>/>/f II серии). Выполняет анализ доходов от собственности, вычисляет отдачу после налогооблоясения, выделяет эффекты налоговой экономии, рассматривает инфляционные факторы, моясет быть использована для принятия решений о покупке, продаяое или удерясании в портфеле. Использует правило 78s, методы ускоренной амортизации {ACRS) и различные сценарии заимствования для формирования прогнозов вгиоть до 30-летнего горизонта.

•REMS Investor 2000 (REMS Software, 3860 159th Avenue NE, Suite 110, Redmond, WA 98052; (206) 883-7000; 395 долл.; компьютеры IBM PC и совместимые с ними или Macintosh). Выполняеп: анализ финансовых потоков до и после уплаты налогов на многолетнем горизонте по любому типу нецвюкимости улучшенного качества. Предлагает 11 типов кредитов, 12 методов амортизации и допускает переменные параметры. Программа вычисляет доходность инвестиций, отдачу на собственные средства (ROE), внутреннюю норму отдачи, норму отдачи финансового управления; имеет возмояшости анализа чувствительности результатов.

Замечание. Приведенный выше список программ следует рассматривать в качестве иллюстрации, а не как рекламный или рекомендательный. Цены и телефонные номера даны по состоянию на дату публикации и, естественно, могут быть изменены без дополнительного извещения.



ЧАСТЬ VI

ИНВЕСТИЦИОННОЕ УПРАВЛЕНИЕ

Часть VI включает: Глава 16. Управление портфелем Глава 17. Мониторинг инвестиционного портфеля

ИНВЕСТИЦИОННАЯ СРЕДА



Глава 16 Управление портфелем

Изучив эту главу, вы сможете:

•Понять цели портфельного управления, включая риск и диверсификацию, а также концепцию эффективного портфеля.

•Сравнить риск и доходность портфеля и отдельных ценных бумаг, сопоставить различные инструменты, претендующие на включение в ваш инвестиционный портфель.

9 Описать два основных подхода к портфельному управлению - традиционный и современный.

•Объяснить соотношение меясду характеристиками и целями инвестора, а также целями, поставленными перед портфелем и портфельной политикой.

•Раскрыть мотивы и процедуры, приводящие к размещению активов по схеме, согласующейся с портфельными целями инвестора.

•Соотнести цели инвестора с характеристиками риска и отдачи для различных типов портфеля.

[Старт] [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] [19] [20] [21] [22] [23] [24] [25] [26] [27] [28] [29] [30] [31] [32] [33] [34] [35] [36] [37] [38] [39] [40] [41] [42] [43] [44] [45] [46] [47] [48] [49] [50] [51] [52] [53] [54] [55] [56] [57] [58] [59] [60] [61] [62] [63] [64] [65] [66] [67] [68] [69] [70] [71] [72] [73] [74] [75] [76] [77] [78] [79] [80] [81] [82] [83] [84] [85] [86] [87] [88] [89] [90] [91] [92] [93] [94] [95] [96] [97] [98] [99] [100] [101] [102] [103] [104] [105] [106] [107] [108] [109] [110] [111] [112] [113] [114] [115] [116] [117] [118] [119] [120] [121] [122] [123] [124] [125] [126] [127] [128] [129] [130] [131] [132] [133] [134] [135] [136] [137] [138] [139] [140] [141] [142] [143] [144] [145] [146] [147] [148] [149] [150] [151] [152] [153] [154] [155] [156] [157] [158] [159] [160] [161] [162] [163] [164] [165] [166] [167] [168] [169] [170] [171] [172] [173] [174] [175] [176] [177] [178] [179] [180] [181] [182] [183] [184] [185] [186] [187] [188] [189] [190] [191] [192] [193] [194] [195] [196] [197] [198] [199] [200] [201] [202] [203] [204] [205] [206] [207] [208] [209] [210] [211] [212] [213] [214] [215] [216] [217] [218] [219] [220] [221] [222] [223] [224] [225] [226] [227] [228] [229] [230] [231] [232] [233] [234] [235] [236] [237] [238] [239] [240] [241] [242] [243] [244] [245] [246] [247] [248] [249] [250] [251] [252] [253] [254] [255] [256] [257] [258] [259] [260] [261] [262] [263] [264] [265] [266] [267] [268] [269] [270] [ 271 ] [272] [273] [274] [275] [276] [277] [278] [279] [280] [281] [282] [283] [284] [285] [286] [287] [288] [289] [290] [291] [292] [293] [294] [295] [296] [297] [298] [299] [300] [301] [302] [303] [304] [305] [306] [307] [308] [309] [310] [311] [312] [313] [314] [315] [316] [317] [318] [319] [320] [321] [322] [323] [324] [325] [326] [327] [328] [329] [330] [331] [332] [333] [334] [335]